船舶是水上运输和工程作业的主要工具，其种类繁多、数目庞大。按用途可分为民用船和军用船；按航行区域可分为远洋船、近洋船、沿海船和内河船等；按动力装置可分为蒸汽机船、内燃机船、汽轮船和核动力船等；按推进方式可分为明轮船、螺旋桨船、平旋推进器船和风帆助航船等。
据国家海洋局发布的《2017年中国海洋经济统计公报》显示，2017年全国海洋生产总值达77611亿元，同比增长6.9%，占国内生产总值的9.4%，其中造船业受国内外市场需求影响，手持订单下降，船企开工不足，实现增加值1455亿元，同比下降4.4%。从2017年中国主要海洋产业增加值构成情况来看，其中船舶运营占比20%，造船占比4%。
资料来源：国家海洋局，华经产业研究院整理
船舶产业链包括产业上游的原材料、船舶设计、船舶配套等企业，产业中游负责船舶总装的造船厂，以及产业下游的航运公司或租赁公司。其中，原材料主要是指钢材、合金材料以及特殊材料等；船舶配套较为复杂，可分为船舶动力系统、船用电力电气系统、甲板机械、船用舾装设备、船用通信导航系统、船舶自动化系统、舱室设备、压载水系统、船用管系、专用设备等等；船舶金融为船舶制造企业和航运企业提供买方和卖方信贷、保函等金融类服务。
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相关报告：华经产业研究院发布的《2019-2025年中国民用船舶行业市场调查研究及投资前景预测报告》
二、民用船舶行业发展现状
民用船舶市场是国际化程度高、竞争充分的市场，按照用途分，民用船舶可分为运输船、工程工作船、渔业船等。运输船又可分为客船和货船，货船主要包括干散货船、油船、集装箱船、冷藏船、滚装船、LNG船、载驳货船等，客船可分为普通客船、客滚船、豪华邮轮等。其中，应用最广泛、商业船队中吨位占比最大的是运输船中的干散货船、油船和集装箱船，这三种船型也被称为三大主流船型。
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全球民船供给侧改革持续推进，造船订单进一步向优势船厂集中。据相关数据显示，全球规模以上活跃船厂数量已由2007年的709家下滑至2018年119家，减少幅度达到83%；中国规模以上活跃船厂数量由2007年的177家下滑至2018年的47家，减少幅度达到60%。受此影响，2018H1年全国前10家造船企业新接订单量占全国比为83.3%，比2017年底提高9.9个百分点，我国造船产业集中度进一步提高。
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三、三大主流船型市场供需格局
油船主要运输原油等液体类货物，按照其运输货物种类可以分为原油船、成品油船和化学品船。2018年油运行业受益大量旧船拆解，行业供给增速将出现负增长至-0.3%，而2019年受新船交付影响，供给增速将出现明显上涨至3.1%，2020年大量老旧船舶将由于耗能高、经济性低，退出即期市场，市场有效运力将出现大幅下降，供给增速将出现负增长至-0.2%，2018-2020年需求增速分别为1.6%、3.6%、3.8%。
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集装箱船即为运输集装箱的船舶，根据其载箱量可以分为超巴拿马型、巴拿马型、亚巴拿马型和直线型集装箱船。由于超大型集装箱船在远距离运输方面具有经济性，目前建造的集装箱船订单大型化趋势发展越来越明显。集装箱运输行业在2018年度过了交船高峰期，自2019年起，运力供给增速将出现明显回落，预计2018-2019年供给增速分别为4.7%、3.0%，需求增速分别为5.1%、4.6%。
资料来源：公开资料整理
干散货船主要运输铁矿石、谷物、煤炭、钢材等干散类货物，按照其吨位大小可以分为好望角型、巴拿马型、大灵便型船、灵便型。2018年干散运输市场运力增速放缓，预计2019年供给增速为2.79%，需求端受全球经济增速放缓影响，预计2019年干散运输市场需求增速为2.4%。
资料来源：公开资料整理
四、中国民用船舶行业发展趋势分析
1、高技术高附加值船舶比重提升
国内民船行业供给侧改革受到国家政策面大力支持，优势船企将充分受益全球性民船供给侧改革。根据工信部等五部委出台的《船舶工业深化结构调整加快转型升级行动计划（2016-2020年）》，明确提出要调整优化船舶产业结构，到2020年海洋工程装备与高技术船舶国际市场份额要达到35%和40%左右。高技术高附加值值船舶制造向中国转移的趋势正在形成，我国船企造船产品结构持续高端优化，未来我国高端船型市场份额有望得到继续提升。
2、环保要求有望催生新造船需求
造船市场的“朱格拉周期”可以定义为由于船龄老化带来的替代需求，而使得船舶新造市场存在的周期性波动。目前三大主流船型平均船龄较低，未来随着这部分船队的老去，“船市朱格拉周期”下的繁荣阶段也注定会到来。国际压载水公约生效、全球硫化物排放要求升级、NOX排放控制区扩容，以及温室气体排放也提上日程，日趋严格的环保要求将会导致船龄较大的船舶提前拆解，中短期来看，老旧船舶因环保带来的成本上升压力而拆解的概率变大，有望催生新造船需求。
3、产业兼并重组力度将加大
船舶市场低谷时期也是优质企业兼并破产企业、中小企业的最佳时期，此时的优质企业以低廉的价格收购重组破产企业，扩大自己的产能、市场份额和行业影响力。随着破产企业的增多，预计未来我国船舶产业兼并重组力度将加大，产业集中度将进一步提高，民营企业的竞争格局将得到较大的改变，将从之前的小而多转变为以几家大型企业为主导。
4、智能船将成为未来船舶发展的主要形态
随着物联网、大数据、云计算等新一代信息技术的不断发展成熟及其在船舶领域应用的不断深入，智能船舶的概念也应运而生，并逐渐从概念转化为现实。虽然目前各国和研究机构对于智能船舶还没有统一的定义，但各研究机构已经根据其对智能船舶的理解开展了大量研究，预计智能船舶将成为未来船舶发展的主要形态，带动相关信息化系统、智能装备产业发展，并促进老旧船舶更新换代。
