一、肿瘤治疗方式概述
传统的肿瘤治疗方案主要是手术、化疗、放疗,随着肿瘤治疗技术发展,靶向治疗、免疫治疗等新的治疗方法也逐步使用。实际治疗过程中多种方案可能会被协同选择发挥作用。其中，肿瘤放射治疗是利用放射线治疗肿瘤的一种局部治疗方法，对医疗设备的要求较高。
肿瘤治疗方式对比
资料来源：海吉亚医疗招股说明书，公开资料整理
二、肿瘤医疗服务行业发展背景
1、政策
近年来在国家多项政策的鼓励和支持下，我国社会办医的环境不断优化，社会办医快速发展，医院数量、床位数、卫生技术人员数量、诊疗人次和入院人数、收入均快速增长。肿瘤治疗行业的社会办医数量也在快速发展，民营专科肿瘤医院数量已超过公立，其在肿瘤医疗服务市场中所占比重不断提升。
国家鼓励社会办医政策梳理
资料来源：政府公开报告，公开资料整理
2、患者数量
我国肿瘤发病数已经从 2015年的约 400 万人增长到 2020 年的 457 万人。老年人是癌症高发人群，随着我国人口老龄化程度不断加深，潜在患者数量会逐渐增加。
2015-2023年中国肿瘤患者新发病例
资料来源：弗若斯特沙利文，公开资料整理
相关报告：华经产业研究院发布的《2022-2027年中国肿瘤医院市场竞争态势及行业投资前景预测报告》
三、肿瘤医疗服务行业现状
1、医院收入
根据弗若斯特沙利文数据，2021年公立肿瘤医院收入达4199亿元，民营肿瘤医院收入达到499亿元。民营肿瘤医院医疗服务收入增速高于公立肿瘤医院，民营肿瘤医院2025年收入有望达1067亿元。
2016-2030年中国肿瘤医院年收入(十亿元)
资料来源：弗若斯特沙利文，公开资料整理
2、各国放疗设备
设备数量方面，根据弗若斯特沙利文数据，2019年我国每百万人口的放疗设备数为2.7，美国为14.4，瑞士为11.4，日本为9.5以及澳洲为9.1。相比发达国家，我国肿瘤放疗设备还存在较大缺口，供需严重不平衡。
2019年各国肿瘤放疗人均设备数量
资料来源：公开资料整理
3、医院数量
医院数量方面，我国民营、公立肿瘤专科医院数量相当，民营肿瘤医院资源配置快速提升。我国肿瘤专科医院数量由2009年的116家增长至2020年的150家，其中公立78家，民营72家。
2015-2020年中国公立与民营肿瘤专科医院数量
资料来源：国家卫健委，公开资料整理
4、区域分布
从我国各级城市角度来看，我国区域间经济发展不均衡进一步导致城乡间医疗资源差距扩大，肿瘤医疗服务供需严重不平衡。根据海吉亚医疗招股说明书数据，2019年我国三线及以下城市新发肿瘤病人数约是一线城市的10倍，而每百万人放疗设备为2.4台，不及一线城市的一半。
各级城市肿瘤治疗资源分布
资料来源：海吉亚医疗招股说明书，公开资料整理
四、肿瘤医疗服务行业壁垒
肿瘤医院具备技术、医生人才、资金投入、品牌口碑所组成的行业壁垒。高额的前期建设资本使得新建医院需要较长时间达到收支平衡；新的市场进入者需要确保技术安全、医疗质量及安全；新的市场参与者很难在短时间内实现稳定的患者流量。
肿瘤医疗服务行业高壁垒
资料来源：公开资料整理
五、肿瘤医疗服务行业竞争格局
1、肿瘤医院
从行业竞争格局来看，目前我国前五名肿瘤专科医院均为公立医院，在治疗水平、科研及医院治疗设备上领先其他医院。社会办医政策之下民营肿瘤治疗集团快速发展，海吉亚医疗2020年约有2800多张床位，门诊人次约96万人次，住院人次为6.6万人次，是国内目前最大的民营肿瘤医疗集团，接待患者的能力向头部公立医院看齐。
国内公立及民营肿瘤医院
资料来源：各医院官网，海吉亚医疗招股说明书，公开资料整理
2、重点企业分析
海吉亚为国内最大的民营肿瘤医疗服务企业，公司以放疗业务起家，目前医院网络遍布中国7个省的9个城市，经营或管理的医院数量达到12家。
根据公司财报，公司的业务仍以医疗服务为主,其中收入占比最大的是医院业务收入,2021年实现营收21.50亿元,占总收入的比例为92.8%；第二大的业务板块为第三方放疗业务，2021年实现收入1.58亿元，收入占比为6.8%。
2017-2021年海吉亚各版块业务营收占比
资料来源：公司财报，公开资料整理
华经产业研究院通过对中国肿瘤医院行业海量数据的搜集、整理、加工，全面剖析行业总体市场容量、竞争格局、市场供需现状及行业重点企业的产销运营分析，并根据行业发展轨迹及影响因素，对行业未来的发展趋势进行预测。帮助企业了解行业当前发展动向，把握市场机会，做出正确投资决策。更多详细内容，请关注华经产业研究院出版的《2023-2028年中国肿瘤医院行业市场深度研究及投资前景展望报告》。
