一、珍珠行业概况
珍珠是珍珠贝（蚌）受外来物刺激后，分泌出珍珠质层层包裹外来物而形成的含碳酸钙的有机质球状颗粒。在自然条件下贝类动物生长出的珍珠属于天然珍珠。通过人工将外来物放入贝类动物体生长出的珍珠称为养殖珍珠。天然珍珠的形成对所需环境和因素的要求非常高，且采收时需进行危险的潜水作业，因此天然珍珠产量极其稀少，市场中销售的珍珠基本为养殖珍珠。按照产出水域的不同，珍珠可分为淡水珍珠和海水珍珠。
从珍珠贝（蚌）中采取的珍珠称为原珠或原料珠，原珠经过加工后产成珍珠半成品、成品。珍珠加工产品分为初加工、再加工和深加工产品三大类。初加工是对原珠进行筛选分类，并对原珠的表面进行优化处理的工序，生产出的珍珠产品主要为散珠、串链等半成品以及下层珠；再加工是通过镶嵌等工艺将珍珠半成品制作成珍珠饰品；深加工是将珍珠粉化、乳化和液化后制成药品、保健品、美容化妆品和其他综合珍珠制品。
资料来源：公开资料整理
根据国家质量监督检验检疫总局和国家标准化管理委员会发布的《珍珠分级》（GB/T18781-2008），按珍珠质量因素级别，用于装饰使用的珍珠划分为珠宝级珍珠和工艺品级珍珠两大等级。《珍珠分级》在珍珠的形状、光泽、光洁度、珠层厚度方面制定了相应标准。珍珠质量影响因素主要为颜色、大小、形状、光泽、光洁度和珠层厚度，其中珠层厚度仅海水珍珠涉及。
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二、我国珍珠行业发展历程
中国是最早采捕和利用珍珠的国家，是世界上名副其实的珍珠古国。早在公元前2200年，《禹贡》中就有“淮夷滨珠”的记载，中华文明5000多年历史中关于珍珠的记载长达4200年，这使珍珠在珠宝中更具东方文化底蕴，成为中国文化的代表之一，并于2013年作为我国出访国礼。我国又是人工养殖珍珠最早的国家，早在宋朝便发明了养殖法，明朝时已采用河蚌育成了“佛教珍珠”，但是现代珍珠养殖——正圆珍珠培育是新中国成立之后才开始的。
珍珠行业发展历程
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三、珍珠行业竞争格局
我国珍珠市场高、中、低档市场层次分明。高档市场主要被世界知名的珍珠品牌所占据，如日本的御木本（MIKIMOTO）和田崎（TASAKI）、澳大利亚的PASPALEY和AUTORE、美国的MASTOLONI和HONORA。高端市场的珍珠企业以海水珍珠为主，主打高端珍珠饰品奢侈品。珠宝零售商通过严格控制珍珠质量、注重产品设计以及品牌文化的塑造推广，使品牌珍珠成为高贵优雅的象征，深受高阶层消费者的喜爱。
中高档珍珠市场参与者以国内具有一定规模的珍珠企业为主。诸暨珍珠产业起步于上世纪70年代，经过40年的发展，已走上规模化、集约化、专业化、国际化的发展道路，孕育出了诸如天使之泪、阮仕珍珠、千足珍珠等中高档珍珠市场的参与者。这类企业在半成品加工及批发业务上较为成熟，占据了较大的市场份额，并实现从半成品加工及批发向高附加值的珍珠精深加工及销售业务延伸，通过提升首饰设计水平和产品开发能力来增强竞争力，避开同质化产品的价格竞争。同时这类大型企业开始注重产品销售渠道铺设及品牌塑造推广。未来首饰设计水平先进、销售渠道成熟完善、品牌知名度高的珍珠企业将具备更强的竞争优势，市场将向这些优质企业集中。
低档珍珠市场主要由旅游街店等大量珍珠企业构成，以淡水珍珠加工企业集中的浙江省诸暨市为例，目前拥有各类珍珠饰品加工企业300多家，大多数珍珠企业规模较小。这些企业以生产和批发低品质珍珠半成品为主，且生产制作的珍珠饰品同质化现象严重，主要通过价格竞争争夺市场份额。
四、珍珠行业的主要特征
1、行业的周期性
珍珠产品属于中高端可选消费品，受居民人均GDP水平和可支配收入直接影响，因此受到宏观经济周期的影响，与国民经济增长的周期性具有一致性。
2、行业的区域性
淡水珍珠养殖地主要分布在长江中下游的浙江、江苏、江西、湖南、安徽等地；海水珍珠养殖地主要分布在广东湛江、广西北海和海南。珍珠加工企业主要集中分布在浙江、江苏，其中大型淡水珍珠加工企业主要集中在浙江诸暨。珍珠加工企业的密集带动地方珍珠行业的发展，并形成了产地中心市场，实现养殖、加工和销售集群的融合。
珍珠境内的集散中心主要集中在上述4个产地中心市场和北京、上海、广州、深圳4个销地综合中心市场。香港是世界珍珠集散中心，也是境内珍珠企业主要的进出口贸易地区。
3、行业的季节性
淡水珍珠养殖周期一般为3年左右，且珍珠的生长和采收受温度因素影响较大，最佳采珠期通常为养殖周期最后一年的冬天，即10月以后至次年2月。为应对采珠期的季节性，保证必要的高品质珍珠储备，因此珍珠加工企业主要的采购期相对集中在每年的第一季度和第四季度。
五、珍珠行业进入壁垒
1、优质原珠获取壁垒
在部分珍珠养殖基地先后推出禁养、限养珍珠等政策的影响下，国内养殖珍珠的产量逐渐减少。具有领先市场地位的珍珠加工及销售企业基于雄厚的经营实力，以及与养殖户、养殖基地形成的长久合作关系，通过与优质的大型珍珠养殖户和养殖基地签订长期合作协议，能够获得优质珍珠的长期稳定的供应。随着行业内领先企业的经营规模的逐步扩大，新进入的珍珠加工企业将越来越难获取足够的优质原珠。
2、人才壁垒
珍珠是一种有机宝石，需要根据光泽、圆度、光洁度、珍珠层（有核珍珠）、大小和颜色等因素来评定质量和品质。珍珠行业从采购、加工到销售各个环节，都需要大量经验丰富的熟练珍珠从业人员根据判断因素来对珍珠的等级、品质进行甄别和判定，属于生产加工精细和劳动力密集型行业，而新进入的珍珠企业短期内难以获得大量的具备丰富从业经验的熟练珍珠行业从业人员。
3、品牌壁垒
珍珠作为具备时尚和文化元素的中高档消费品，其消费群体对产品的选择有品牌忠诚度。品牌知名度有利于增加客户粘性和忠诚度，抢占渠道资源，提高市场竞争力。国内珍珠行业品牌企业对非品牌企业的市场替代和挤占已经开始。品牌企业在品牌效应的作用下，将继续拉开与非品牌企业之间的竞争力差距，而新进入企业在短期内难以塑造得到市场认可的品牌，也无法与品牌企业进行竞争。
4、销售渠道壁垒
销售渠道是珍珠加工企业向下游拓展业务、提升产品附加值和产品盈利能力的关键因素之一。销售渠道包括自营店、与珠宝批发商及零售商合作、加盟商等，新进入的珍珠加工企业经营时间短，生产规模和销售规模不大，品牌知名度不足，渠道铺设受限，难以与业内已经形成多层次销售渠道的珍珠企业竞争。
5、资金壁垒
珍珠加工行业属于资金密集型行业。在采购端，企业为保证稳定的优质原珠供应来源，需预付部分采购款来获得优先购买权；因预期原珠产量减少，为降低原材料成本企业需要预先囤积原珠，而存货占用大量资金；自营店的销售需要较大规模的铺货资金来做产品展示和推广。因此新进入的珍珠加工企业需要较大的资金规模来支持企业运营。
六、影响珍珠行业发展的不利因素
1、原珠产量下降
受各地环保政策影响，淡水珍珠养殖面积近年来大幅缩减，2013年至2017年，淡水珍珠产量年均减少约13%，海水珍珠产量年均减少约19%。珍珠产量的大幅减少，造成珍珠原珠价格呈现上涨趋势，珍珠加工企业将面临原珠供应资源紧缩、采购成本上涨的不利情况。
2、珍珠加工、设计技术有待提高
长期以来，国内珍珠企业大多以出口原料珠或半成品为主，在珍珠饰品制作和珍珠深加工产品研发上投入较少。目前，我国珍珠企业在珍珠饰品制作上，存在设计理念传统、设计制作水平落后、产品款式单一等问题。在珍珠深加工产品开发上，产品种类较少，中低档珍珠和珍珠养殖附加产物未能得到充分的开发利用。珍珠行业整体研发创新意识仍旧薄弱，在珍珠饰品设计、高新产品研发创新上投入不足，导致珍珠产品差异小，产品附加值低。
