一、代餐产业基本概述
1、分类状况
代餐食品是为了满足成年人控制体重期间取代部分或全部正餐食物的营养需要，专门加工配制而成的一种控制能量食物，能够快速、便捷的为人体提供大量的各种营养物质，具有低脂、低糖、低卡、富含蛋白质和纤维素等特点。按照代替程度可划分为全面型和非全面型，常见的代餐产品有代餐粉、代餐棒、代餐奶昔以及代餐麦片等。
代餐产品分类状况
资料来源：公开资料整理
2、技术标准
目前我国代餐标准已初步建立，消费者对代餐行业信任感有望提升。随着2020年中国营养学会对团体代餐食品标准的发布与实施，意味我国代餐食品行业标准初步形成。随着其影响力逐渐提升，行业标准规范化有望提升消费者对代餐行业的信任感，消费者复购代餐食品的意愿或有望提升。
中国代餐行业技术标准分类情况
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二、代餐产业发展背景
城镇化趋势叠加生活节奏加速、熬夜问题同时久坐等问题导致当代成年人肥胖或超重问题持续加剧，数据显示，当前成年人中已存在一半以上人群存在超重或肥胖问题，且随着问题越发严重，低龄化趋势逐步加速，预计随着肥胖人群数量持续加速，健康管理相关产品需求将受益持续增长。
2020年中国超重或肥胖情况结构示意图
资料来源：公开资料整理
众所皆知，主要减肥方式主要包括运动健身、少吃（节食）、药物和手术等，药物和手术等副作用较大，且容易反弹，长期坚持运动和节食是最佳的减肥方式，于是代餐应运而生，即可满足人们的基本食物要求，又可达到瘦身的效果，2022年国内已近六成用户通过节食劫匪，受益于此，代餐产业整体将受益保持高速扩张。
2022年中国瘦身网民主要采用的瘦身方式分布
资料来源：公开资料整理
三、代餐产业现状
1、市场规模
就我国代餐产业市场规模变动情况而言，随着我国减肥需求持续提升，代餐市场规模呈现高速上升趋势，数据显示，2017年以来，我国代餐市场规模从58.2亿元增长至2020年的472.6亿元，目前国内代餐产业仍处于高速增长态势，同时随着代餐产品认可度通过短视频等平台得到宣传后持续提升，整体需求仍将高速增长。
2017-2021年中国代餐市场规模及预测
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2、产品种类
就代餐品类渗透情况而言，目前国内主要代餐产品以通用的全麦面包和代餐奶昔渗透率最高外，配合健身使用的低卡餐、鸡胸肉蛋白棒的渗透率也表现为持续增长趋势，数据显示，目前国内瘦身网友中全麦面包和代餐奶昔分别为59.3%和56.8%，低卡餐和鸡胸肉也分别为超4成和3成。
2022年中国瘦身网民购买代餐产品种类占比
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四、代餐产品竞争格局
就国内代餐产业竞争格局而言，随着产业景气度持续高涨，入局企业持续扩张的同时资本融资持续投入，目前市面上主流品牌包括Ffit8、WonderLab、超级零、Smeal、鲨鱼菲特、KEEP和薄荷健康等，除开新兴企业外，互联网等跨界品牌也持续增加，目前行业整体格局相对分散，加之市场强制规范未出现，竞争持续加剧背景下集中度较低，未来预计随着品牌和规模效应市场集中度有望提升。
中国代餐主要品牌企业及其基本情况
资料来源：华经产业研究院整理
相关报告：华经产业研究院发布的《中国减肥行业市场发展监测及投资前景展望报告》；
近年来主要代餐企业投融资情况
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就国内瘦身网民购买代餐品牌分布，五谷磨房以全麦面包登等主营产品渗透率超5成，除此以外，WonderLab、KEEP和薄荷健康等渗透率也在二三成左右，主要原因是定位产品之间差异和当前渗透率差距。
2022年中国瘦身网民购买代餐产品品牌调查
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五、代餐产业销售渠道和用户端简析
1、销售渠道
就国内代餐购买渠道分布而言，目前国内代餐粉线上渠道仍占据主流，达46.9%，其次商超、专卖店、代购等领域占比五成左右，主要代餐产品发展较晚，加之目前国内整体用户仍以女性用户为主，整体购买产品受互联网宣传影响较大，整体线上占比较高，同时主流企业及其店铺也主要也线上店铺为主。
2021年中国代餐粉购买渠道占比情况
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2、购买原因
随着消费升级步伐加快，消费市场个性化和多元化的消费趋势更加明显。目前我国有超6成的消费者因为想要进行体重管理、增肌、和塑性需求，除此以外、方便主义者和健康主义者也是代餐的主要用户，随着国内消费者对于健康和外貌的关注度持续提升，将带动代餐需求持续提升。
2020年中国消费者购买代餐原因分布
资料来源：公开资料整理
六、代餐产业存在问题及前景
1、存在问题
目前国内代餐产业仍未出现强制性标准，包括主流企业仍存在产品质量和虚假宣传等一系列问题，加之产业持续高速扩张背景下，入局企业快速增加，市场竞争加剧，恶性竞争逐步出现，未来产业持续良性扩张的扩张离不开政府和政策的辅助，而企业想从众多企业脱颖而出，产品质量和服务是未来发展关键。
2021年中国代餐行业短板用户感知情况
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2、渗透率仍存在较大提升空间
目前的食品行业开始出现三大趋势，即功能化、健康化和颜值化。对于追求“朋克养生”的年轻人来说，方便快捷、健康营养、轻卡零负担的解决方案，给代餐品留出了空间。其中，三成以上的消费者对代餐食品的需求集中在体重管理。目前国内的市场规模与其他发达国家相比依然有一定的差距，随着代餐食品的种类不断丰富，中国代餐市场在未来几年渗透率将有大幅提升。
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