一、铜加工行业概况
1、分类
铜加工行业产品又称为铜加工材，是指由铜及铜合金制作出的各种形状的铜材，如铜板、铜带、铜线、铜排、铜管、铜棒、铜箔等。
铜加工材分类
资料来源：公开资料整理
2、发展历程
随着高新技术产业的飞速进步，新材料朝着超高性能、高纯度、高迭代方向发展，对相关产品的集成化、功能化、微型化、可靠性等提出了更高要求。目前我国铜加工材行业经历以下三个发展阶段：
我国铜加工材行业发展历程
资料来源：公开资料整理
二、铜加工行业相关政策
我国铜加工行业相关政策数量较多，但直接性政策规划数量较少。丰富的顶层政策规划为我国铜冶炼行业发展指明方向、稳定基调，使得我国铜冶炼行业得以规范化、绿色化、稳定有序发展。
2021年以来铜加工主要政策
资料来源：公开资料整理
相关报告：华经产业研究院发布的《2023-2028年中国铜加工行业市场深度分析及投资潜力预测报告》
三、铜加工材行业产业链
铜加工行业在整体铜产业链中处于中下游位置。铜加工行业的上游为铜矿采选及铜冶炼;铜棒、铜板、铜管、铜线等铜材料加工居中游;铜加工产品用途广泛，行业涉及的下游领域众多，其中用铜量较多的包括电力、家电、交通运输、建筑以及电子等，这些行业的产量表现为对铜加工产品的直接需求，与铜加工行业关联性密切，下游行业的发展状况直接影响铜加工行业的生产经营。
铜加工材产业链
资料来源：公开资料整理
从我国铜加工材下游需求分布来看，约一半的铜材流入了电力行业，空调制冷行业消耗了约14%的铜材，其他如交通运输、建筑、电子等领域分别消耗了9%~10%的铜材。从近两年的经济发展趋势和政策导向来看，电力行业仍是我国铜材最主要的需求领域，汽车工业中的新能源汽车板块是近几年拉动铜材消费增长的亮点之一，其他如房地产、空调行业等行业对铜材的需求增长趋于平稳。
中国铜加工材下游需求分布（单位：%）
资料来源：公开资料整理
四、中国铜加工材行业发展现状分析
1、铜材产量
铜材的加工有轧制、挤制及拉制等方法，铜材中板材和条材有热轧的和冷轧的；而带材和箔材都是冷轧的；管材和棒材则分为挤制品和拉制品；线材都是拉制的。据统计，2021年我国铜材产量为2123.5万吨，同比增长3.8%。
2016-2021年我国铜材产量及增速
资料来源：国家统计局，华经产业研究院整理
2、铜材产量区域分布
我国铜材地区供应格局正逐步发生变化。分省份来看，江西、江苏、浙江、广东、安徽长期以来是我国前五大铜材生产省份，其中2021年江西地区铜材产量最多为514.32万吨；其次是江苏地区铜材产量为297.54万吨。
2021年我国主要地区铜材产量情况
资料来源：国家统计局，华经产业研究院整理
3、铜加工材产量
在我国铜加工材生产水平上，根据中国有色金属加工工业协会数据显示，2013-2021年我国铜加工材产量逐年增长，但增速呈下降态势，2021年我国铜加工材产量为1990万吨，同比增长4.9%。
2013-2021年我国铜加工材综合产量及增速
资料来源：中国有色金属工业协会，华经产业研究院整理
4、铜加工材细分品类产量
从铜加工材细分品类来看，2021年我国铜线材产品占比50.5%；铜带材产品占比11.5%；铜管材产品占比10.8%；铜棒材占比10.6%；铜排材占比6.1%。
2021年我国铜加工材产量占比（单位：%）
资料来源：中国有色金属工业协会，华经产业研究院整理
五、中国铜加工材行业竞争格局分析
中国铜加工行业经过多年的快速发展，虽然已经形成了较为完善的产业布局，但是产业仍然存在发展结构不平衡、产能利用不充分、利润率极低等多种问题。规模上，我国铜加工行业早已进入全产能过剩的状态，恶性竞争正处于白热化阶段，行业企业的“上下车”情况屡见不鲜。随着供给侧结构性改革的深入以及绿色高质量发展的需求，产业实现转型升级，寻求再发展的新动能迫在眉睫，铜加工行业将开始进入转方式、调结构、促转型的高质量发展新常态中。
我国铜加工行业龙头企业有江西铜业股份有限公司、宁波金田铜业(集团)股份有限公司、浙江海亮股份有限公司、安徽楚江科技新材料股份有限公司等，产量规模较大，其中江西铜业和金田铜业2021年铜加工材产量均超过150万吨，分别位列全国第一和第二，海亮股份和楚江新材位列第三和第四。
2021年我国铜加工材企业产量排名
资料来源：各公司公告，华经产业研究院整理
六、中国铜加工材行业发展建议
1、优化存量，兼并重组，提升行业集中度
中国铜加工行业存量产能（在产产能）饱和而不饱满，建议出台铜加工行业相关政策，推动绿色高质量发展。鼓励先进的节能降耗技术升级，打造绿色供应链生态，鼓励产业向精细化延伸，为打造单项冠军“小巨人”型企业开辟快速通道，朝着“双碳”和“制造强国”的目标挺进，从而实现优化存量的根本目的。同时，摸底行业基数和针对性消费市场的实际匹配度和发展潜力情况，制定并落实准入门槛条件，鼓励行业兼并重组，控制过剩产能的无序扩张，严格审慎增量发展。最终实现产业结构和产品结构的双向优化，推进供给侧结构性改革真正落地有声，促进行业加快转型升级，持续推动行业稳步发展。
2、加强自主创新，摆脱跟随式发展
针对中国铜加工行业创新研发动能弱、“拷贝”式追随发展的产业现象，建议出台具有针对性地产研学一体化政策，建设监管跟踪体系，推动科研平台搭建和重点材料攻关项目的加速发展。破壁产学研尚未形成融合发展的单一化模式，提效率、赶进度，集合优势力量跳出跟随式发展的“怪圈”，向国际化尖端领域寻求突破，向国家在新材料发展鼓励方向挺进，鼓励协调行业间的融合发展，实现“1+1＞2”的实际效果。
3、加强智能化建设，提高工艺装备输出效率
就加强工艺装备产能与产品质量高效输出而言，建议不断提高管理水平和技术工艺控制水平。注重精细化管理，吃透各个生产环节，不断探索、总结、分析生产中遇到的现象和规律。注重科技引领，搭载全流程智能化管控平台，实现端口监控、信息采集、信息汇总、数据分析和调试执行一整套信息自动化流程，规避更多地凭借感觉和经验等人为因素干扰。注重加强人才资源保障，通过完善相应的激励机制，培养一批能够“留得住、用得住”且适应自身发展的人才保障队伍，持续保证生产装备的连续化运转。
4、借助资本力量，拓宽融资渠道
中国铜加工行业所处的产业地位和资金密集型等行业特点，对企业在融资能力和融资成本方面提出了更高、更多的实际要求。建议有条件的企业谋划上市，向资本市场借力，利用铜的工业和金融属性，促进产融结合，有效实现资产货币化，发挥资本市场低成本融资、资产保值增值功能，提高资金保障程度。已经上市的企业，应更多地做好市值管理和提高资本运作能力，借助上市资源优势，适时考虑采用增发、配股、股权置换、发行可转债等为主要资本运作手段，配合银行贷款融资或公司发债的形式，满足企业在发展方面的资产扩张需求。
5、灵活运用风控及金融工具，提高风险控制能力
中国铜加工行业以民营企业为主体，往往在面对复杂的宏观市场环境时，存在一定的误判和延判风险，为了能够更好地适应复杂的内部和外部风险变化，建议铜加工企业能够植入并灵活运用风控及金融工具。内部加强风险管理制度体系建设，建立起长效的风险预警和风险信息协同机制，时时防控债务风险、资金链风险和经营管理的纰漏风险。企业应对外实行专人设岗，严格控制并关闭市场风险敞口，灵活切换“背靠背”与套期保值之间的关系。
华经产业研究院通过对中国铜加工行业海量数据的搜集、整理、加工，全面剖析行业总体市场容量、竞争格局、市场供需现状及行业重点企业的产销运营分析，并根据行业发展轨迹及影响因素，对行业未来的发展趋势进行预测。帮助企业了解行业当前发展动向，把握市场机会，做出正确投资决策。更多详细内容，请关注华经产业研究院出版的《2023-2028年中国铜加工行业市场深度分析及投资潜力预测报告》。
