一、钻石产业概述
钻石是指经过琢磨的金刚石，金刚石是一种天然矿物，是钻石的原石。简单地讲，钻石是在地球深部高压、高温条件下形成的一种由碳元素组成的单质晶体。就意义而言，钻石美丽、稀有，是爱情和忠贞的象征，代表永恒不破的爱情。就产业链而言，主要分为上游、中游和下游。上游环节主要包括钻石原石的开采、加工和分类，随后将处理好的原石与中游生产商进行交易。中游指的是对原石进行切割和抛磨，从而生产出裸钻并将其销售给下游珠宝制造商。下游指的是珠宝的制造和成品钻的销售。
钻石产业链的基本情况
数据来源：华经产业研究院整理
二、珠宝行业发展现状
就市场规模而言，珠宝行业的市场规模自2012年起，一直处于稳步上升的趋势，到2019年中国大陆珠宝市场成规模已达到7073亿元，同比2018年增长了1.2%，2020整体受到疫情影响，为6154亿元，同比2019年下降了13%。而珠宝行业新增企业数量也基本处于逐步上升阶段，2014年.2019年虽有小幅度下降，整体趋势是处于快速发展的阶段。
2012-2020年中国大陆珠宝行业市场规模与增速
数据来源：国家统计局，华经产业研究院整理
2010-2020年第一季度珠宝行业新增企业数量
数据来源：华经产业研究院整理
就喜好程度而言，80后、90后和00后的成年人对钻石的偏好显著高于黄金、铂金等，分别有43%、48%和38%人喜欢钻石，这部分人群在经济实力逐渐增强的同时，也逐渐成为整体消费市场和珠宝市场的主力消费人群。
中国不同年龄层对不同珠宝类的喜爱程度
数据来源：华经产业研究院整理
就婚戒渗透率而言，钻石在低线城市拥有较大潜力。金饰渗透率在各线城市十分接近，都在70%左右。但钻石和铂饰渗透率城际差异较大，尤其是钻石，一线城市渗透率明显高于二线及以下，为61%。这主要是因为钻石随西方文化传入，目前由外资主导，这些品牌在消费水平更高的一线城市专柜量明显更大。那么随着二三线城市崛起，品牌加速低线扩张，低线城市钻石渗透率有较大的提升潜力。
中国各线城市不同材质的珠宝渗透率
数据来源：华经产业研究院整理
三、钻石产业现状分析
就产销额变化而言，钻石自2017年产量和销售额的1.5亿克拉和160亿美元销售额分别下降至了2020年的1.1亿克拉和92.5亿美元，整体较2017之前呈下降趋势。
2015-2020年钻石产量与销售额变化
数据来源：华经产业研究院整理
就消费量情况而言，近年来，我国晚婚意识加强，国内结婚率下滑，婚庆市场需求的下滑对我国钻石消费量产生了一定的影响，2015年我国钻石消费量出现了小幅下滑的趋势。不过，由于80.90后受钻石文化影响较深远，我国钻石消费不再局限于婚庆场景，钻石首饰逐渐出现在日常佩戴场景中。因此自2018年以来，我国钻石消费增速逐渐恢复到4%以上。2019年，我国钻石消费量约为1289亿元，同比增长5.26%，占比中国珠宝市场销售的20%，远低于占据市场53%的黄金饰品。
2014-2019年中国钻石消费量统计图及同比增长
数据来源：华经产业研究院整理
相关报告：华经产业研究院发布的《2021-2026年中国钻石行业市场供需格局及投资规划建议报告》；
2019年中国珠宝市场销售分品类占比
数据来源：华经产业研究院整理
就毛利率情况而言，主要利润来源于上游部分的开采和下游部分的成品钻石零售部分，分别为51%、50%，而中游部分的切割抛光和裸钻销售两部分利润较低，低于上下游总体水平，仅分别为15%和5%。
2020年钻石产业链各环节毛利率基本情况
数据来源：华经产业研究院整理
就用途情况而言，美国四种用途比重差不多，都在四分之一左右，其中自己使用最高，占比29%。而中国钻石主要用于订婚、表达爱意和自己使用，其中表达爱意所占比重最高，为30%。
2019年中美各钻石用途占比基本情况
数据来源：华经产业研究院整理
四、进口形势
就钻石进口数量而言，受疫情因素影响，2020年1-8月钻石进口量较低，同比2019年大幅度下降，最低是在5月份，同比2019年下降55.3%，之后进口情况在8月后有所好转，之后进口量基本稳定在180千克以上，12月份进口量为189千克，总进口量为1575千克。
2019-2020年中国钻石进口数量及增长率
数据来源：中国海关，华经产业研究院整理
就进口金额而言，进口金额由2015年的74.5亿美元到2020年的88.3亿美元，呈稳步上升趋势，在2019年、2020年分别下降了11.8%和23.7%，2020年进口总金额仅为59.4亿美元2020年的4月钻石进口均价为2019年和2020年的最低值，仅为每千克233.4万美元，除此之外，这两年进出口均价基本在每千克300-500万美元之间，在2020年6月份后趋向平稳发展阶段，大约在每千克400万美元左右，12月份的进口均价每千克为413.6万美元。
2015-2020年中国钻石进口金额及同比增长
数据来源：中国海关，华经产业研究院整理
2019-2020年每月份钻石进口金价
数据来源：中国海关，华经产业研究院整理
五、前景分析
随着我国经济的不断发展和居民消费结构升级，未来人们对钻石的消费更加追求艺术和精神层面。随着80后、90后一代已经逐渐成为了我国钻石消费主力军，他们更加关注产品的设计理念、产品的独特性和潮流感，且主要用于结婚。未来钻石产品也将会更加多元化，同时定制化服务也将会逐渐增多。另一方面，钻石在低线城市拥有较大潜力，随着钻石消费人群和钻石场景的转移，未来钻石消费场景也将更加多元化，在三、四线城市得到更多的发展。此外，近两年的钻石进口形势受到疫情影响，有着小幅度的波动情况，现在已经逐渐趋向稳定发展阶段。
华经产业研究院对中国钻石行业的发展现状、产业链发展格局及市场供需形势进行了具体分析，并从行业的政策环境、经济环境、社会环境及技术环境等方面分析行业面临的机遇及挑战。还重点分析了重点企业的经营现状及发展格局，并对未来几年行业的发展趋向进行了专业的预判。为企业、科研、投资机构等单位了解行业最新发展动态及竞争格局，把握行业未来发展方向提供了专业的指导和建议。更多详细内容，请关注华经产业研究院研究出版的《2021-2026年中国钻石行业投资分析及发展战略研究咨询报告》。
