一、煤制油技术现状分析
内在21世纪初开始规划煤制油项目，一举在国内引入直接、间接煤制油示范项目，奠定了中国全球唯一直接法煤制油项目商业化、全球最大煤制油生产国等地位。但早在民国时期，中国就开启了对煤制油技术的探索，尽管经历了三轮波折的发展，却为中国在80年后自主掌握煤制油技术奠定了基础。
国内煤制油技术发展实践轴
资料来源：公开资料整理
煤制油是以煤炭为原料，通过化学加工过程生产油品和石油化工产品的一项技术，包含煤直接液化和煤间接液化两种技术路线。
煤制油的技术分类
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二、中国能源消费现状分析
中国的能源结构特点是“富煤少油贫气”，国内化石能源保有量中煤炭占比达92.6%。一直以来中国也以煤炭作为主要消费的一次能源，但随着产业结构升级以及人均收入的提高国内一次能源消费结构也出现了改变。07-17年中国煤炭消费量年复合增长率（CAGR）为1.8%，而同期石油消费CAGR为4.9%，截止到18年底国内石油消费占比一次能源消费量达19.6%。石油为中国新时期发展注入动力的同时，中国对石油的依赖性正逐步提高。
国内一次能源消费结构（单位：%）
资料来源：公开资料整理
虽然21世纪以来国内石油工业有长足的进步，但原油产量因成本问题而增长缓慢，面对国内原油需求端的高速增长单凭国内产量的提升有些杯水车薪。据统计，2012-2019年国内原油产量CAGR为0.8%，而同期国内原油消费量CAGR为5.8%，中国原油的对外依赖度也从02年的不到40%升至19年的超过70%。据统计，截至到2020年1-5月，中国原油产量8089.6万吨，同比增长2.03%；石油高比例的对外依赖问题已经成为当下国内能源安全面临的最大挑战。
2012-2020年5月中国原油产量及增长
资料来源：国家统计局，华经产业研究院整理
相关报告：华经产业研究院发布的《2020-2025年中国煤制油行业发展前景预测及投资战略研究报告》
三、中国煤制油行业产能现状分析
经过十余年的发展，当下国内共有9个煤制油项目，合计产能923万吨。其中神华煤直接液化项目是全球唯一的直接煤制油商业化的项目，神华宁煤400万吨煤制油项目是全球最大的间接煤制油项目。这两个项目标志着国内已完全掌握了间接法和直接法两种煤制油技术，国内已具备全面推广煤制油项目的技术基础。
国内在产煤制油项目统计
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“十一五”、“十二五”实现国内煤制油产业从无到有，并于“十二五”末建成总产能258万吨的煤制油项目。“十三五”建议国内建成投产煤制油项目不超过1300万吨，相较十二五末提升超400%，当下国内完成产能投建923万吨，政策面上仍有较大空间。此外受政策利好影响，国内企业纷纷规划上马煤制油项目，据统计当下规划项目设计产能达3600万吨，考虑3-5年的建设周期，这批项目有望在十四五期间完成投建。
国内在建及规划煤制油项目一览
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四、中国煤制油工艺技术发展方向
1、项目升级，应对挑战
当前，国际油价极为动荡，2014年下旬至2017年全球油价更是出现了断崖式下跌，这对煤制油的经济效益造成了严重了影响。面对大量的市场不确定因素，企业继续进行产业升级改造，优化产品结构，通过技术革新降低生产成本，提升企业的综合竞争力。
2、产品结构调整，油品质量升级
当前，随着环保指标的提高，汽车消费燃油的比率逐年下降，柴汽消费更是从2.17下降到1.2左右。此外，中国汽车油品的质量标准调整不断加快，全国已全面实施国Ⅵ标准车使用汽柴油。为此，及时调整产品结构，提升油品质量，将重心调整到清洁汽油、航空用油方面，成为了企业得以稳定生存的一个必要选项。
3、控制产能，推动改革
预计发展到2020年结束时，8.7亿吨是炼油能力提升的保守数据，从原油加工量角度分析，6亿吨以内则是其的保守生产数据，甚至过剩产也有一个惊人的数据即1.4亿吨。因此，政府相关部门提出了全国控制煤制油的产量，之所以施行这些政策就是为了控制产能，帮助企业实现过度，向技术密集型企业转型。
4、技术革新，提升竞争力
中国已经成熟掌握了直接液化和间接液化相关技术，并已实现了规模化的工业生产，但面对未来能源格局变动的不确定性，及时调整发展战略，进一步完善生产工艺、突破技术难关、投入更多的资源加大清洁型燃油的开发对提升企业的竞争力极为关键。
5、理性思考，平衡发展
煤制油与石油化工相比，其投资成本更高，并且在生产中会消耗大量的水电资源，加上温室气体排放量巨大，使得煤制油产业面临着诸多挑战。当全球油价下跌时，煤制油企业会比石油化工企业面临更多的压力。因此，为了发挥中国煤炭资源优势，相关政策应当给予煤制油企业更多扶持，帮助行业健康高效的发展。
华经产业研究院对中国煤制油行业发展现状、市场供需情况等进行了详细分析，对行业上下游产业链、企业竞争格局等进行了深入剖析，最大限度地降低企业投资风险与经营成本，提高企业竞争力；并运用多种数据分析技术，对行业发展趋势进行预测，以便企业能及时抢占市场先机；更多详细内容，请关注华经产业研究院出版的《2020-2025年中国煤制油行业市场运营现状及投资规划研究建议报告》。
