一、互联网保险行业概述
中国是世界上第二大保险市场，2019年保险业原保险保费收入42645亿元，仅次于美国。但基于2019年中国多达13.9538亿的人口基数，保险行业密度却仅有3056元，与保险业较为成熟的发达国家相比，中国仍有一定差距，并且远低于国际平均水平，这说明中国虽已是保险大国却仍不是保险强国，保险行业还有很大的发展空间。
此外，中国互联网发达程度全球领先，综合评价仅次于美国。随着互联网科技的不断发展，传统保险企业不断创新销售渠道，竞相投入互联网保险行业，积极开发新型保险产品，并根据监管要求积极调整和规范发展，使得互联网保险行业规模获得了迸发式的增长。
2011年以来互联网保险行业增长经历了三个阶段：2012-2015年成倍增长到逐步放缓，远超行业增速；2016-2017年急速下降至负增长；2018至今，增长缓慢回升到2019年的爆发式增长。
2011年-至今互联网保险行业发展阶段
资料来源：华经产业研究院整理
二、互联网保险行业发展现状分析
2011-2019年，互联网保险保费收入总计12201.2亿元。2016年之前，互联网保险保费收入迅速增长，但在此之后却出现了两年的负增长现象，直至2018年逐渐回暖，之后获得了新一轮快速增长，到2019年，互联网保险保费收入2696.3亿元，同比增长42.8%。
2014-2019年中国互联网保险费收入
资料来源：中国保险行业协会，华经产业研究院整理
2019年互联网人身保险市场发展良好，经营主体保持稳定，经过近两年的调整，互联网人身保险规模保费恢复正增长，全年累计实现规模保费1857.7亿元，较2018年同比增长55.7%。
2014-2019年互联网人身保险市场规模
资料来源：中国保险行业协会，华经产业研究院整理
从总体规模和同期增速看，2014—2019年，互联网财产保险业务保费收入总计3803.84亿元。2019年，互联网财产保险保费收入838.62亿元，同比增长20.60%，高出财产保险市场同期增长率近10个百分点。
2014-2019年互联网财产保险市场规模
资料来源：中国保险行业协会，华经产业研究院整理
相关报告：华经产业研究院发布的《2020-2025年中国互联网保险行业发展前景预测及投资战略研究报告》
三、互联网保险行业相关政策梳理
中国在互联网保险领域的开端可追溯至1997年，在互联网萌芽时期，中国保险学会主导成立中国信息保险网，同年，新华人寿促成首份互联网保单。2000年开始平安、太保等险企陆续成立保险网站。随后，以慧择（HUIZ.O，无评级）、优保网（未上市）为代表的中介信息服务网站开始涌现。至此，中国互联网保险行业步入飞速发展阶段，同时，行业高速发展的背后不可避免会出现各种各样的问题，例如未经消费者同意擅自投保、强制搭售、夸大保险责任等问题，以及随之而来的大量的客户投诉。因此，2011年9月，原保监会发布相关办法，明确规定从事互联网保险业务的准入门槛、基本经营规则、充分信息披露机制等，标志着互联网保险开始走向专业化及规范化。之后，相关监管政策逐渐完善，到2019年，保监会进行监管升级，更新原有暂行办法，明确各参与主体的责任边界，消除不同销售渠道之间的监管套利空间，进一步深化监管体系。
2011-2019年互联网保险相关监管政策梳理
资料来源：公开资料整理
四、互联网保险行业竞争格局分析
由于对第三方渠道十分依赖，互联网人身险行业竞争格局不稳定，提供相应产品的保险公司市场占有率波动性较大。2019年未上市的中邮人寿实现互联网保费收入319亿元，市场规模占比为17.2%，但在2018年该公司却在前五榜上无名；2018年同样未上市的建信人寿实现互联网保费收入295亿元，市场规模占比高达24.7%，而2019年却仅有8%。这在一定程度上说明了在目前的互联网行业结构中，中小企业的参与和投入更为积极，在大量的费用投入下，短期内取得了较为显著的效果。
2018与2019年互联网人身险规模占比前五大企业
资料来源：中国保险行业协会，华经产业研究院整理
互联网财产险行业近年来行业集中有所下降，2019年CR3、CR8分别为45.6%、76.6%，相较于2015年，分别下降34.5%、17.6%，行业竞争有所加剧。
2015与2019年互联网财产险CR3与CR8比较
资料来源：公开资料整理
五、互联网保险行业发展前景和趋势分析
2019年8月，国务院下发《关于促进平台经济规范健康发展的指导意见》。意见指出，“允许有实力有条件的互联网平台申请保险兼业代理资质。”这说明监管政策经过几年的严厉之后得到了放松。这也意味着一些想参与互联网保险行业却苦于没有牌照得互联网平台迎来了新机遇。
2020年的疫情给互联网行业打了一针刺激素，虽然行业长期渗透率的提升需要时间。但疫情成功的催化了互联网保险行业的发展。疫情的发生，一方面对线下渠道有所压制，另一方面催生了居民风险保障意识。
在广阔的市场发展空间及政策利好的双重推动下，互联网的参与成员逐渐增多。互联网科技的发展促进了传统保险行业与互联网的紧密结合，为互联网保险行业的蓬勃发展提供了技术支持，在行业大发展的前景下，互联网保险行业将迎来发展新机遇。
为了迎合日益增长的消费者需求，以及使市场健康有序的发展，互联网保险行业将呈现以下三个主要趋势。
（一）法治化
目前，我国互联网保险行业的监管不到位，导致规模保费未能延续增势，未来互联网保险业的监管将会更加严格。对此，一方面要在准入和信用评价上严格而量化，另一方面要平衡监管过程的“宽松”与“谨慎”，宽松创新支持，谨慎风险控制。
（二）智能化
随着互联网科技的发展，智能化时代的到来，智能手机等移动客户端设备的普及，保险在线业务不单单仅限于传统的互联网模式，它会更加丰富。客户可以采取更加便捷的保险手机客户端进行保险的在线服务，同时可以自行实现保险的咨询，购买，理赔等一系列的保险服务，这将大大提高互联网保险的服务效率，实现保险整个过程的智能化服务。
（三）个性化
差异较少的两个产品，很容易被替代，互联网保险行业也不例外。当各种有效信息更加透明化，流动数据足够多的时候，整个社会及个人对保险的需求也会更加明朗，这样新险种的研发就会从满足个性化需求入手，通过大数据的分析及组合配对，为消费者量身打造合适的个性化保险服务，使保险产品在保证保障的基础上更具有贴合性。因此为了实现我国互联网保险的可持续发展，差异的个性化发展势必会成为未来发展趋势。
华经产业研究院通过对中国互联网保险行业海量数据的搜集、整理、加工，全面剖析行业总体市场容量、竞争格局、市场供需现状及行业重点企业的产销运营分析，并根据行业发展轨迹及影响因素，对行业未来的发展趋势进行预测。帮助企业了解行业当前发展动向，把握市场机会，做出正确投资决策。更多详细内容，请关注华经产业研究院出版的《2020-2025年中国互联网保险行业发展趋势预测及投资战略咨询报告》。
