一、对二甲苯产业链
对二甲苯（Paraxylene），是一种有机化合物，化学式为C8H10，是重要的芳烃化合物之一，常温下是具有芳香味的无色透明液体，不溶于水，可混溶于乙醇、乙醚、氯仿等多数有机溶剂。
对二甲苯产业链
资料来源：公开资料整理
从产业链上游来看，PX主要来自于石脑油，石脑油是石油产品之一，是以原油或其他原料加工生产的用于化工原料的轻质油，主要用作化工原料。据统计，2021年中国石油加工了为70355万吨，石脑油产量为4951.7万吨，均保持稳定增长。
2015-2021年中国原油加工量及石脑油产量情况
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从产业链下游来看，间二甲苯主要用作生产聚酯纤维和树脂、涂料、染料及农药的原料，也用作色谱分析标准物质和溶剂，也用于有机合成，下游主要以PTA为主，占比可高达98%。
精对苯二甲酸（PTA），是聚酯生产链的重要组成部分，是重要的化工原料。PTA可用于生产聚酯，合成纤维和增塑剂等，广泛用于工业塑料，薄膜，涂料和其他领域。据统计，2021年中国PTA行业产量也达到5282.9万吨，同比增长6.72%。
2015-2021年中国PTA行业产量及增速情况
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二、对二甲苯行业现状分析
1、全球产能分布情况
从全球产能分布来看，目前PX的主要产能集中在亚洲、北美以及中东、非洲地区。根据相关数据，2021年亚洲PX产能6753万吨/年，在全球产能占比高达81%左右，而亚洲产能增长主要由中国贡献。
2021年全球对二甲苯行业产能国家分布情况
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从亚洲产能分布情况来看，产能较为集中，主要生产地区有中国、韩国、印度、日本及东南亚地区。其中2021年我国产能在亚洲占比达到47%。
2021年亚洲对二甲苯行业产能国家分布情况
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2、中国市场供需现状
从国内对二甲苯行业产能来看，近年来国内持续扩张充能。据统计，2021年中国对二甲苯行业产能为2908万吨，同比增长13.9%；产能利用率为75.65%。
2017-2021年中国对二甲苯行业产能及利用率情况
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从市场供需情况来看，我国不仅是生产大国，同时也是需求大国。据统计，2021年中国对二甲苯产量约为2131.9万吨，同比增长4%；对二甲苯表观需求量为3497万吨，同比增长1.8%。
2017-2021年中国对二甲苯行业产量及表观需求量
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3、国内市场价格走势
从国内PX市场价格走势来看，2021年开始市场价格稳步上升，2022年6月价格开始下降。据统计，2022年08月28日PX市场价格为9007元/吨。
2021-2022年中国对二甲苯市场价格走势情况
注：图中数据为当月期末值，22.08数据为2022年8月28日当日价格。
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相关报告：华经产业研究院发布的《2022-2027年中国对二甲苯行业市场全景评估及发展战略规划报告》
三、对二甲苯行业进出口情况
“对二甲苯”海关编码“29024300”。从进出口贸易来看，我国对二甲苯进口依赖度比较高，进口数量远大于出口。具体来看，根据中国海关数据，2021年我国对二甲苯进口数量为1365.0万吨，进口金额达到115.6亿美元。而出口数量仅为61.5吨。
2017-2021年中国对二甲苯进口数量及金额统计
资料来源：中国海关，华经产业研究院整理
从进口均价变化情况来看，对二甲苯作为化工原料，受到市场价格波动影响较大。2021年我国对二甲苯进口均价为1018.1美元/吨。
2017-2021年中国对二甲苯进口均价走势图
资料来源：中国海关，华经产业研究院整理
从进口数量地区分布情况来看，我国对二甲苯主要进口区域为亚洲，占比99%以上。细分来看，韩国、日本、文莱及中国台湾地区是我国主要进口地区，2021年进口数量占比分别为39.1%、11.8%、11.0%、9.3%。
2021年中国间二甲苯进口数量地区分布情况
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四、对二甲苯行业竞争格局
从国内企业产能分布来看，2021年，中国浙江石化的对二甲苯产能为900万吨，排名中国第一；第二是恒力集团，产能为475万吨；海南炼化、福海创、中金石化的产能分别为160万吨，并列第三。国内企业对二甲苯生产工艺路线以芳烃联合为主。
2021年中国对二甲苯行业企业产能TOP10排名
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从企业扩产来看，2022年为投产高峰，包括盛虹炼化280万吨装置、广东石化260万吨装置均有望投产，预计产能投放1000万吨左右，但是由于产能投放主要集中在四季度，可能会出现部分装置延期至2023年投产的情况，但是2023年以后，新增产能或将出现断崖式下跌，供应端的压力将明显减弱。
中国对二甲苯行业企业扩产情况
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五、对二甲苯行业未来发展趋势
随着2019年民营大炼化的投产，国内PX进口依存度不断下滑，从2017年的60%逐步下降至2021年的38.72%。同时，民营大炼化的出海也带动进口来源发生变动，2020年之前，邻近的日韩等地区为主要来源区域，随着恒逸文莱装置的投产，文莱跃居为中国PX第三大进口来源，其他进口来源包括韩国、日本、印度、中国台湾和新加坡，合计占比在80%左右。2022年国内PX产能投放压力较大，进口依存度仍然有进一步下滑的空间。
华经产业研究院对中国对二甲苯行业发展现状、市场供需情况等进行了详细分析，对行业上下游产业链、企业竞争格局等进行了深入剖析，最大限度地降低企业投资风险与经营成本，提高企业竞争力；并运用多种数据分析技术，对行业发展趋势进行预测，以便企业能及时抢占市场先机；更多详细内容，请关注华经产业研究院出版的《2021-2026年中国对二甲苯(PX)市场供需现状及投资战略研究报告》。
